Het gebied wordt hoofdzakelijk bewoond door Bosniakken en Bosnische Kroaten. Echter het Constitioneel Hof van de Federatie oordeelde in 2001, dat de Serven de derde etnische groep waren. Het zelfde gebeurde door het Constitutioneel Hof van de Servische Republiek met de Bosniakken en Kroaten aldaar.

De Federatie werd gecreëerd door de akkoorden van Washington die getekend werden op 18 maart 1994, die een "Constituerende Assemblée" (Ustavotvorna skupština/Ustavotvorbeni Sabor) in het leven riepen. Deze assemblée beëindigde zijn werkzaamheden in oktober 1996.